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消费端承压、产业端抢货 AI算力重构内存市场
2026-06-12 03:14:15

近段时间,消费全球内存条市场价格持续波动,端承部分内存条售价一年时间上涨了近4倍,压产业端今日杭州新闻网头条电脑装机成本随之增加。抢货但4月初,算力市场电脑内存条价格又突然下跌,重构甚至几天时间就跌掉了30%,内存与此同时,消费算力中心用的端承高带宽内存仍然持续走高,内存条价格为何如此波动?压产业端市场供需发生了哪些变化?

深圳华强北是国内电子产品流通的核心集散地。3月底,抢货记者来到一家装机店铺,算力市场店主介绍,重构1年左右时间,内存今日杭州新闻网头条电脑内存价格上涨了4倍,消费而销量则出现大幅下滑。

监测数据表明,今年1到2月,国内笔记本电脑线上销量同比下跌41%。中关村在线3月的调研表明,国内DIY装机销量较2025年11月,下跌超过50%。

3月24日,谷歌发布TurboQuant新算法,引发内存市场价格波动。16G内存从800元跌至650元。不少此前低价购买或者囤积内存的人,开始高位抛售。

短期的供求失衡,是影响内存价格的核心因素。专业机构统计,全球内存晶圆的产能,被三星电子、SK海力士、美光科技垄断93%以上,国内生产内存晶圆的长鑫存储占全球市场的4%~5%。

AI大模型和智能体的横空出世,让算力中心内存需求暴增。4月初全球晶圆缺口达40%,各种内存晶圆出现短缺的同时,晶圆大厂把越来越多的产能,转去生产算力数据中心使用的HBM高带宽内存和服务器内存。

据介绍,算力数据中心必须使用服务器级DDR5和更为高端的HBM高带宽内存,才能避免卡顿、浪费算力的现象。

就在晶圆大厂快速转变产品结构的同时,手机内存晶圆由于留用的产能严重不足,导致下游拼命抢货,价格狂飙。

全球晶圆大厂全力向AI内存转产,三星计划将80%~90%产能倾斜HBM高带宽内存和服务器级DDR5,全面停产DDR4;美光表示,停止运营消费存储业务,所有产能、研发、人力全面转向HBM与企业级存储;SK海力士斥资79.7亿美元,购买极紫外光刻机,用于HBM高带宽内存和先进内存的产能扩张。

过去3年,全球内存按存储容量计算,其中由算力数据中心产生的增量更加惊人,三年占比分别是:45%到50%、65%到70%、75%到80%。全球每年新的内存增量中,绝大部分是算力数据中心创造的。而未来,龙虾等智能体的发展,可能会产生更加惊人的新内存需求。

今年4月,京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成都、重庆地区的高端算力价格虽然接连上涨,但算力仍然售罄,没有现货。在甘肃、宁夏、贵州等西部地区,以往闲置的中低端算力,价格也在不断上涨。4月2日,工信部发布《关于开展普惠算力赋能中小企业发展专项行动的通知》,目标到2028年底,建成覆盖广、成本低、服务优的普惠算力服务体系。

拿到内存晶圆,才能生存,拿不到内存晶圆,只能停工停产。和以往签订的无约束条款的协议不同,因为晶圆太抢手,下游企业必须先把定金打到晶圆厂的账户上,才能被晶圆厂认为是有效协议。

产能挤兑导致消费级内存“无米下锅”,部分工厂从去年12月起停产。与之形成鲜明对比的是,AI相关内存设备订单排至明年。在深圳,一家自动化设备企业制造的是,内存生产中必须配置的核心精密设备:植球机,算力芯片相关的产线持续满负荷运行。

内存价格的波动,正是AI时代算力需求爆发的真实投影。当人工智能成为经济发展的新变量,全球算力中心建设如火如荼,这轮内存条价格上涨,是产业转型期的供需再平衡,产业链结构调整、市场资源重新分配。短期价格波动会带来阵痛,但长远看,它也在倒逼产业优化产能布局、推动技术创新与国产替代加速。当新产能逐步释放、供需回归理性,内存市场终将走出波动周期,为数字经济与AI产业的稳健前行筑牢硬件根基。

洋腔队
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